В этом году средняя величина капитала российских банков опустилась ниже уровня пятилетней давности. При этом банки продолжают наращивать активы — но делать это все труднее: капитала-то недостаточно.
Изменить ситуацию в целом банкам не под силу, однако возможности для более или менее комфортного существования можно поискать. Инструменты для этого есть в риск-менеджменте, который многие российские предприятия до сих пор считают экзотическим. Тем не менее для банков кропотливая работа с рисками не просто признак современности, но и условие существования их бизнеса. Более того, сегодня риск-менеджмент очень серьезно влияет на структуру активов банков.
Денег всегда не хватает, а сейчас особенно
Еще один вариант, более реалистичный, — увеличение капитала за счет прибыли. Однако если бизнес растет — а бизнес российских банков за последний год подрос весьма прилично, — генерируемая им прибыль не поспевает за увеличением активов (см. график 1). Именно поэтому величина совокупных активов банковской сферы с каждым годом все сильнее отрывается от накопленного капитала. За прошедший год из 100 крупнейших банков только у четверти темп прироста собственных средств превысил аналогичный показатель по активам.
В итоге у российских банков последовательно снижается норматив Н1. В июле среднее по системе его значение составляло 13,8% — против 14,8% в июле кризисного 2008 года (см. график 2). Причина — ужесточение политики Центрального банка: регулятор последовательно вводит в силу все новые и новые поправки, увеличивающие резервные требования. Так, с 1 июля банкам приходится учитывать в капитале 100% операционного риска (раньше 70%), одновременно были повышены коэффициенты по кредитному риску. Это посерьезнее чисто бухгалтерского разрыва между активами и капиталом. Поскольку норматив Н1 определяется как отношение собственных средств организации к активам, взвешенным по уровню риска, любые новации ЦБ приводят к дополнительному увеличению знаменателя этой формулы. Следовательно, банкам необходимо все больше капитала для обеспечения активного роста.
Пока ЦБ не планирует останавливаться на достигнутом: в 2013 году будут ужесточены резервные требования по рыночному риску и выдаваемым ссудам. Так что если банки и дальше нацелены на рост, им предстоит или искать новые источники увеличения капитала, или увеличивать эффективность использования уже имеющегося. В последнем случае немало пользы может принести современный инструментарий риск-менеджмента.
Профессиональные пессимисты
Волшебная формула
Сейчас нашим банкам приходится решать вопросы не только сохранения капитала, но и эффективного его использования. Соответственно, необходимы новые инструменты для управления бизнесом с позиции риск/доходность.
Банки расставили приоритеты
Использование коэффициента RAROC может привести к существенной перестройке структуры банковских активов. Крупные банки только начинают внедрять методологию RAMP, однако примечательно, что отрасль уже интуитивно наращивает именно те активы, которые с точки зрения коэффициента RAROC демонстрируют наиболее оптимальное соотношение доходности и рисков.
Не меньший интерес у банков вызывают и корпоративные облигации. Во-первых, по облигационному портфелю не нужно формировать резервы, во-вторых, облигации предполагают дополнительную ликвидность. А вот традиционное корпоративное кредитование выпадает из банковских приоритетов. И пока риск-менеджеры не видят предпосылок к изменению ситуации.
Рисковать эффективно
Олег Ваксман, первый вице-президент Газпромбанка:
— Упрощенно расчет вероятности дефолта можно представить следующим образом: в среднем при выдаче сотни кредитов дефолт заемщика наблюдается по двум из них, следовательно, статистическая частота дефолтов — 2 процента. В реальности расчеты более сложны: вероятность дефолта определяется в разрезе как однородных кластеров клиентов, так и конкретных клиентов, использующих рейтинговые модели. Результатом общей консервативной политики управления кредитным риском становится то, что разброс получаемых значений вероятности дефолта для текущего портфеля Газпромбанка меньше, чем у большинства банков: вероятность дефолта лучших клиентов в среднем 0,3—1 процент; предприятия малого и среднего бизнеса, имеющие сравнительно меньшую устойчивость, могут иметь вероятность дефолта до 4—5 процентов.
Риск-менеджмент должен проанализировать потребности в капитале различных бизнес-подразделений. Поскольку Газпромбанк исторически специализируется на корпоративном бизнесе, порядка 60—70 процентов нашего экономического капитала уходит на корпоративное кредитование. Еще порядка 10 процентов поглощают операции на финансовых рынках, предоставляющие банку необходимые источники дополнительной ликвидности и фондирование. Следующий шаг — определить, какое из подразделений использует капитал наиболее эффективно с учетом риска, то есть рассчитать тот самый RAROC. После этого уже можно судить, насколько оптимальна текущая структура активов с точки зрения риска и доходности.
В 2012 году наиболее привлекательными по среднему рыночному значению RAROC были торговые операции с долговыми ценными бумагами, в частности вложения в корпоративные облигации. Очень доходно также потребительское кредитование, эффективные ставки по которому в некоторых банках доходят до 45—50 процентов, что даже при высокой стоимости фондирования в 10—15 процентов и плате за риск (ожидаемые потери) в размере 10—15 процентов позволяет получать среднюю маржу 15—20 процентов. С другой стороны, корпоративное кредитование крупных и средних клиентов не может демонстрировать сравнимые показатели доходности с учетом риска, но является намного более стабильным направлением бизнеса.
Конечно, решения о развитии тех или иных направлений бизнеса не могут основываться только на величине RAROC — обязательно учитываются стратегические приоритеты банка, его специфика, возможности и опыт, а также долгосрочная финансовая устойчивость, так как некоторые направления очень цикличны с точки зрения риска.
Рисунок: Игорь Шапошников
В этом году средняя величина капитала российских банков опустилась ниже уровня пятилетней давности. При этом банки продолжают наращивать активы — но делать это все труднее: капитала-то недостаточно.
Изменить ситуацию в целом банкам не под силу, однако возможности для более или менее комфортного существования можно поискать. Инструменты для этого есть в риск-менеджменте, который многие российские предприятия до сих пор считают чем-то экзотическим. Тем не менее для банков кропотливая работа с рисками не просто признак современности, но и условие существования их бизнеса. Более того, сегодня риск-менеджмент очень серьезно влияет на структуру активов банков.
Еще один вариант, более реалистичный, — увеличение капитала за счет прибыли. Однако если бизнес растет — а бизнес российских банков за последний год подрос весьма прилично, — генерируемая им прибыль не поспевает за увеличением активов (см. график 1). Именно поэтому величина совокупных активов банковской сферы с каждым годом все сильнее отрывается от накопленного капитала. За прошедший год из 100 крупнейших банков только у четверти темп прироста собственных средств превысил аналогичный показатель по активам.
В итоге у российских банков последовательно снижается норматив Н1. В июле среднее по системе его значение составляло 13,8% — против 14,8% в июле кризисного 2008 года (см. график 2). Причина — ужесточение политики Центрального банка: регулятор последовательно вводит в силу все новые и новые поправки, увеличивающие резервные требования. Так, с 1 июля банкам приходится учитывать в капитале 100% операционного риска (раньше 70%), одновременно были повышены коэффициенты по кредитному риску. Это посерьезнее чисто бухгалтерского разрыва между активами и капиталом. Поскольку норматив Н1 определяется как отношение собственных средств организации к активам, взвешенным по уровню риска, любые новации ЦБ приводят к дополнительному увеличению знаменателя этой формулы. Следовательно, банкам необходимо все больше капитала для обеспечения активного роста.
«На первый взгляд действия регулятора логичны и оправданны, так как теоретически они должны были бы привести к повышению надежности банковской системы, — размы
Читать материалы в полном объеме могут только те, кто оформил платную подписку на ONLINE-версию журнала.
Максимальный срок, на который можно оформить потребительский кредит – это 3-5 лет. Если мы говорим о покупке машины, квартиры, дачи или земли под постройку недвижимости, то сроки кредитования увеличиваются до 20 лет. При оформлении кредита молодая пара не задумывается, а будут ли они через это время вместе и кому достанутся кредиты после развода?
Виды кредитов и долговые обязательства по ним
Сегодня банки кредитуют не только на квартиру, машину или норковую шубу, но даже на учебу, похороны, обустройство мест захоронения и любую другую дорогостоящую услугу, которою можно только представить в нашем государстве.
Самый популярный вид кредитования – на потребительские нужды. В этом случае договор займа хоть и подписывает один из супругов, но выплата кредита после развода делится между супругами. Не имеет значения, кто подписывал кредитный договор. Если вы живете в браке, то предполагается, что кредитные деньги вы будете тратить вместе, а значит, кредит после развода, погашать придется, тоже на равных условиях.
Ситуацию решить очень просто, когда сумма смехотворная. Подавать в суд в этом случае будет неуместно, поскольку работа адвоката, госпошлина и все юридические бумажки выйдут вам в 10 раз дороже. Стоит отметить, что в любом правиле есть свои исключения и если кредитополучатель категорически не согласен выплачивать даже мизерный долг и ссылается на то, что деньги потратила жена на свои личные нужды, то после предоставления в банк всех возможных доказательств, скорей всего, обязательства переложат на второго супруга.
Кредит на личные нужды. Порой деньги нужны не для покупки нового дивана или бытовой техники, а для личных целей. Например, кредит на учебу или на покупку женской шубы из меха. Понятно, что мужчина не будет носить коротенький красный полушубок и не пойдет получать высшее образование под фамилией и именем своей жены. В этом случае раздел кредита после развода не происходит, и платить долг банку должен тот, кто подписывал кредитный договор.
Ипотека и раздел имущества. Самый сложный вопрос, который многие семьи пытаются решить при разводе – это кому достанется квартира, которая была взята в кредит и на кого соответственно возложат это многолетнее долговое обязательство. Раздел имущества после развода, кредиты и прочие долговые обязательства, как и в других кредитных договорах, которые не касаются определенных случаев, ложатся на плечи обоих супругов.
Допустим, ваша квартира стоила 100 000 000 долларов США, оформлял на себя кредит супруг. Дальше неважно, кто останется жить в этой квартире, но кредит платить придется 50/50. Обычно супруги находят компромисс. Если в браке родились дети, то мама может отказаться от алиментов, а папа платить кредит за квартиру, но такая сделка не будет законной с юридической точки зрения.
Решать подобный вопрос придется человеческим языком без обращения в суд и юридическую организацию. Стоит отметить, что 50/50 кредит делится, когда кроме квартиры у супругов больше нет имущественных споров. Если муж или жена забирают себе мебель, технику, тазики и ложки, которые оценены, как третья часть всего имущества, то кредитное обязательство этого супруга составляет 1/3 от общей суммы кредита. В такой ситуации лучше сесть и посчитать, стоит ли ваш диван, шкаф и прочая бытовая утварь тех денег, за которые было бы не жалко потерять третью часть квартиры.
Автокредит при разводе. Когда семья делит вилки, ложки, тазики, квартиру и прочее имущество, взятое в кредит, суд обычно делит обязательство между заемщиками равными долями, но не в случае с автокредитом. Как, по вашему мнению, два не совсем здравомыслящих человека могут разделить машину? Распилить ее пополам или разобрать по запчастям? Один прикрутит к сиденью колесики, возьмет в руки руль и представить, что он крутой внедорожник, а второй побежит рядом по трассе с лобовым стеклом. Как разделить кредит после развода, если он был взят на покупку автомобиля?
По закону автомобиль относится к разряду неделимого имущества, поэтому в суде одному из супругов придется смириться с мыслью, что она больше никак ему не будет принадлежать. Но отдав машину мужу, жена может смело рассчитывать на дополнительную часть остального имущества, которую присудили супругу. Эта часть должна быть равна половине остатка по кредиту, взятого на покупку автомобиля. Проще говоря, стоимость половины нераспиленого автомобиля при разводе, один из супругов должен будет отдать второму супругу. Отдавать эту часть можно деньгами, вещами или долей в квартире.
При разделе автомобиля суд не будет учитывать его изначальную стоимость, ему важна та цифра, которую семья не успела внести в банк. Предположим, машина стоила 5 миллионов рублей, 3 миллиона за кредит уже погашено, а основной долг составляет 2 миллиона рублей и плюс проценты. Делить между мужем и женой суд будет именно этот основной долг, ну и соответственно проценты. Получается, что один супруг выплачивает компенсацию в 1 миллион рублей второму или отдает на эту сумму любые вещи, нажитые в браке, а второй забирает себе автомобиль и выплачивает по нему оставшийся кредит.
Мирное решение проблемы при разводе
Наш мир уже давно не совершенен и при вступлении в брак, не нужно строить иллюзий, что с этим человеком вы будете жить мирно и счастливо, а также умрете в один день. Нет, сказки – это лишь наша фантазия, а живем мы в реальности. Чтобы не натолкнутся на банковские обязательства и не бегать по юристам с вопросом, как делятся кредиты после развода, лучше на самом начальном этапе семейной жизни составить брачный контракт. Может быть, такое предложение будет звучать грубо в отношении вашей половинки, но зато в случае развода вам не придется доказывать, что вы зарабатывали в 10 раз больше, и все совместно нажитое имущество было куплено за ваши деньги.