Несмотря на то, что термин вроде бы известен, не все понимают, чем лизинг отличается от обычной аренды или от кредитования.
По сути, это самостоятельный вид финансовых услуг, соединяющий в себе элементы процесса кредитования и арендных отношений.
Но в чем же все-таки заключается отличие лизинга от кредита?
Кредитование и финансовая аренда имеют больше отличительных признаков, чем общих. Сходная черта у них всего лишь одна, вернее, две:
- получение в пользование необходимых дорогостоящих вещей до полной оплаты их стоимости;
- регулярное (ежемесячно или ежеквартально) внесение платежей.
А чем отличается лизинг от кредита? Основные различия финансовых продуктов заключаются в следующем:
- Предметом кредитного договора являются денежные средства, а предметом договора лизинга – имущество (оборудование, транспортные средства, недвижимость).
- Лизингополучатель имеет лишь право пользования имуществом, собственником которого остается лизингодатель. При полном погашении всех платежей право собственности может перейти к лизингополучателю. А при кредитовании заемщик получает денежные средства для приобретения необходимого имущества, право собственности на которое переходит к заемщику в момент покупки.
- Приобретая имущество с использованием кредитных средств, заемщик в большинстве своем может
оплатить ими не более 80% стоимости. То есть, подавая заявку на кредит, клиент банка должен иметь значительную сумму собственных денежных средств. Предложения лизинговых компаний более лояльны – первоначальный взнос не превышает 10 %, а в некоторых случаях отсутствует полностью. - Платежи по кредиту должны вноситься заемщиком ежемесячно и только денежными средствами. По договору лизинга может быть установлен гибкий график оплаты, а также по надобности предоставляется отсрочка начала выплат.
Это были основные, наиболее понятные обывателю, отличия. Но сравнение лизинга и кредита на этом не закончено.
Другие отличительные особенности каждой из услуг касаются в большей степени вопросов налогообложения и финансирования предприятий, в том случае если именно они выступают клиентами банковских структур и лизинговых компаний!
По мнению экспертов, лизинг способствует повышению ликвидности и помогает оптимизировать использование ресурсов на предприятии. Чтобы преимущества лизинга перед кредитом в данной отраслевой нише были более понятными и наглядными, они представлены в таблице.
| ЛИЗИНГ | КРЕДИТ |
| Показатели платежеспособности предприятия | |
| Обязательство по уплате лизинговых платежей учитывается на внебалансовом счете. | Ссудная задолженность отражается на балансе предприятия. |
| Приобретение оборудования в лизинг позволяет увеличить оборот компании без увеличения краткосрочных обязательств. | Соотношение средств на балансе предприятия (собственные и кредитные) ухудшается. |
| Своевременная оплата лизинговых платежей в полном объеме учитывается как положительная кредитная история. Вместе с тем возможность взять кредит не снижается. | При наличии кредитных обязательств получить новый заем практически невозможно. |
| Уменьшение стоимости оборудования | |
| Применяется коэффициент ускорения амортизации. После окончания действия лизингового договора амортизация оборудования составляет не менее 75%. Лизингополучатель может выкупить предмет лизинга по остаточной стоимости, несмотря на то, что рыночная сцена имущества остается довольно высокой. | Обычные показатели амортизации. После полного погашения обязательств перед кредитором на балансе предприятия остается имущество с полноценными показателями амортизации. |
| Налогообложение | |
| Лизингополучатель не оплачивает налог на имущество в течение всего срока действия договора лизинга, так как собственником имущества является лизингодатель. А после выкупа имущества налог будет оплачиваться с его остаточной стоимости. | Оплата налога на имущество в полном объеме в течение всего срока амортизации, к которому не применяется коэффициент ускорения. |
| Лизинговые платежи включаются в себестоимость продукции, что уменьшает налогооблагаемую прибыль. | Налогооблагаемая база уменьшается за счет процентов по кредиту и стандартной амортизации оборудования. |
| Каждый лизинговый платеж включает в себя НДС, который может быть возмещен из бюджета и в полном объеме использован для оплаты иных налогов. Таким образом, ресурсы предприятия используются более эффективно. | Сумма уплаченного НДС при покупке оборудования достаточно высока и не может быть возмещена в полном объеме. Это приводит к неэффективному использованию ресурсов. |
Приведенные особенности двух финансовых продуктов помогут разобраться, что выгоднее для ведения прибыльного бизнеса. Однако не стоит при принятии решения основываться только на этих отличительных особенностях.
Выбирая между лизингом и кредитом, стоит сделать грамотный финансовый расчет, учитывая множество различных нюансов, которые в большинстве своем индивидуальны.