Что факторинговая компания кредитует

Факторинг – это комплекс услуг для поставщиков товаров или услуг, предоставляющих отсрочку платежа. По своей сути он является разновидностью посреднической деятельности, при которой фирма-посредник (факторинговая компания) за определенную плату получает от предприятия право взыскивать и зачислять на его счет причитающиеся ему от покупателей суммы денег. Одновременно с этим посредник кредитует оборотный капитал клиента и принимает на себя его кредитный и валютный риски.

Факторинг дает следующие преимущества:

— Гарантированное отсутствие дефицита оборотных средств. После поставки Вы немедленно получаете до 90% от суммы (из банка), не дожидаясь платежа покупателя. Остальные средства за вычетом комиссии начисляются на Ваш расчетный счет по мере их фактического поступления в банк.
— Покрытие рисков, связанных с отсрочкой платежа, таких как неоплата товара, мошенничество или недобросовестность покупателя, неполучение платежа в срок, изменение курса валют, инфляционный риск.
— Эффективная работа с дебиторской задолженностью. Проверка платежной дисциплины и деловой репутации Ваших дебиторов, ежедневный мониторинг состояния дебиторской задолженности, управление задолженностью покупателя в согласованном с Вами режиме.

После получения факторинга Ваша компания будет работать по следующей схеме:

Сотрудники нашей компании помогут подобрать факторинговую компанию, собрать необходимый комплект документов и заключить договор факторинга.

Так, например, предприятие после каждой отгрузки просто будет передавать все документы факторинговой компании и сразу же получать от нее значительную часть выручки от отгруженного товара (

В основе факторинга лежит переуступка неоплаченных долговых требований факторинговой компании, что является общим элементом для всех видов факторинга, описанных ниже.

Факторинговые операции банков классифицируются как:

внутренние, если поставщик и его клиент, т.е. стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране, или международные;

открытые, если должник уведомлен об участии в сделке факторинговой компании, или закрытые (конфиденциальные). Уведомление должника при открытом факторинге осуществляется путем соответствующей записи на счете-фактуре, подтверждающей, что правопреемником по возникающему долгу является определенная факторинговая компания и что платеж должен осуществляться в ее пользу;

с правом регресса, т.е. обратного требования к поставщику возместить уплаченную сумму, или без подобного права. Данные условия связаны с рисками, которые возникают при отказе плательщика от выполнения своих обязательств, т.е. кредитными рисками.

Заполните онлайн заявку и наши специалисты обязательно с вами свяжутся.

Дмитрий Федотов, директор департамента по работе с корпоративными клиентами СБ Банка

СБ Банк предлагает клиентам оба этих инструмента, поэтому мы, можно сказать, обладаем реалистичным взглядом на вещи. И наш экспертный опыт показывает: однозначно утверждать, что лучше и выгоднее для пополнения оборотных средств компаний, занимающихся оптовыми продажами (главных потребителей данных продуктов), – кредитная линия или же факторинг – невозможно. Нет двух одинаковых компаний – значит, нет одного единственного ответа. Но многолетняя практика и многочисленные рыночные примеры позволяют выявить и описать несколько универсальных ситуаций, в которых имеет смысл предпочесть один из инструментов или же сделать ставку на оба.

Безусловно, все, о чем пойдет речь в этой статье, касается исключительно экономической составляющей рассматриваемых банковских продуктов и не учитывает такие неизмеримые нематериальные преимущества или недостатки продуктов, как сервис, управление дебиторской задолженностью и т.п.

Найдите 10 отличий

Факторинг и кредитную линию любят представлять как принципиально разные продукты, что, на самом деле, не так. Сходств у них гораздо больше, чем различий. И если потрудиться вникнуть во все сложившиеся стереотипы по теме и проанализировать их, то все мифы и легенды о противоположности инструментов довольно быстро развеются.

Или возьмем утверждение, что при факторинге срок финансирования равен отсрочке платежа дебитора, а при кредитовании транши выдаются на фиксированный срок. Но и это далеко не всегда верно, так как, в случае оформления кредитной линии на пополнение оборотных средств, срок транша, как правило, немного больше периода оборачиваемости.

То есть и это различие можно спокойно поставить под сомнение.

Еще одно различие, которое подается как несомненное преимущество факторинга, – размер финансирования при факторинге не ограничен и может увеличиваться, в отличие от кредита, где сумма зафиксирована заранее. И на это есть что возразить: максимально возможным лимитом, принятым внутренними комитетами, ограничены и кредитная линия, и факторинговые операции. И данные лимиты в обоих случаях могут быть пересмотрены.

(Технология установления лимитов на кредитование или факторинг, как правило, похожа).

Возразить легко и против следующего типичного утверждения: о том, что погашение при факторинге осуществляется в день фактической оплаты дебитором поставленного товара, при кредитовании транши погашаются в заранее определенный день. На самом деле, банки обычно устанавливают максимальные сроки пользования траншами, равные или немного больше периода оборачиваемости, и при этом возможность досрочного полного или частичного погашения вполне допускается.

Ну и возьмем главный миф: про то, что факторинг дороже кредита. И это не всегда верно. Минимально возможная стоимость заемных средств определяется исходя из стоимости средств на рынке, трудозатрат кредитора на анализ и обслуживание кредита, резервов на возможные потери по ссудам (РВПС) и так называемой платы за риск. То есть стоимость факторинга и кредита зависит от одних и тех же факторов. И, несмотря на то, что факторинг, как правило, более трудозатратный продукт, в ряде случаев ставка по факторинговым сделкам может быть менее высокой за счет снижения риска по сделке.

Одним словом, у рассматриваемых кредитных продуктов очень много общего, и их однозначно можно назвать взаимозаменяемыми.

Когда без вариантов

Что же важно оценить компании при выборе одного из продуктов? Прежде всего, собственное финансовое состояние, затем – финансовое состояние дебиторов (методики оценки финансового состояния заемщиков могут отличаться, под финансовым состоянием будем подразумевать среднерыночные подходы кредиторов к оценке финансового состояния с точки зрения финансовых и нефинансовых показателей). Это однозначно главное (наличие залога – как правило, на втором месте). Проще всего это, кстати, сделать посредством самих банков, подав заявку на комплексное кредитование и получив у одного, а лучше у нескольких, полную консультацию. Что бесплатно и выгодно, потому что, проведя анализ, банк сразу сделает (или не сделает) предложение – или по факторингу, или и по кредитной линии, или по тому и другому. Правда, надо учесть следующий нюанс – лучше обращаться в универсальный банк, где оба направления одинаково развиты, и ни одно не является для организации приоритетным. В противном случае, оценка может быть необъективной. Такое случается, когда, к примеру, факторинговое подразделение является, по сути, обособленным и конкурирующим с кредитным отделом.

Как правило, небольшие компании могут рассчитывать только на один из описываемых продуктов: их исходная ситуация обычно сужает выбор до единственного варианта. Крупные компании, скорее всего, смогут выбирать сами: факторинг, кредитная линия или и то и другое.

Вот пример, когда предпочтение было отдано факторингу. Заемщик – дочерняя компания и дистрибьютор крупного регионального производителя высокотехнологичного оборудования, с хорошим финансовым состоянием. Осуществляет продажи и сервисное обслуживание при помощи сети субдилеров, распределенной по регионам. Дебиторы покупают товар согласно собственным возможностям, то есть при небольшой отсрочке платежа или по предоплате. Быстрого роста объема продаж тут ждать не приходится. Но компанию это не устраивает: у нее амбициозные планы резкого роста продаж и выхода на новые региональные рынки. Их останавливает отсутствие оборотных средств у субдилеров, то есть компании необходимо найти способ финансирования своих дебиторов или отказаться от перспектив значительного роста. Явно видны два возможных варианта решения вопроса. Первый – за счет привлечения кредитной линии увеличить отсрочку платежа для субдилеров. Второй – привлечение факторингового финансирования с увеличением отсрочки платежа. Компания предпочла факторинг. Причина – у заемщика недостаточно ресурсов для оценки финансового состояния и качественного мониторинга финсостояния дебиторов. У кредитора, напротив, данные ресурсы имеются.

Часто компании, которые могут себе это позволить, выбирают комплексное кредитное обслуживание: факторинг и кредитная линия закрывают разные нужды. К примеру, заемщик – торговая компания, входящая в вертикально интегрированную металлургическую группу. Осуществляет поставки металлопроката, перечень дебиторов крайне диверсифицирован и широк. Компания самостоятельно, без помощи других структур группы, привлекает денежные средства для пополнения оборотного капитала. Поначалу ее выбор пал на кредитную линию, так как крупные компании с хорошим финансовым состоянием имеют возможность привлекать заемные средства в достаточном объеме и без материального обеспечения. Использование факторинга в таком случае более трудозатратно, так как подразумевает значительно более сложный документооборот. Но история на этом не закончилась: в связи с ростом продаж и, как следствие, долговой нагрузки у компании возникли сложности с увеличением лимитов кредитных линий (банки далеко не всегда могут оперативно увеличивать лимиты кредитования), и компания оформила несколько наиболее крупных дебиторов на факторинговое финансирование.

Таким образом, можно однозначно утверждать, что рассматриваемые кредитные продукты являются конкурентами, и решение о выборе того или иного инструмента зависит от ряда обозначенных факторов.

В России первая факторинговая компания появилась в конце 80-х годов прошлого века.

Что это за компании такие? Чем они занимаются? Что представляет собой факторинг? На какие виды подразделяется? Какими преимуществами обладает факторинг? Какие услуги факторинговые компании представляют своим клиентам? Вопросов много, попробуем на них подробно ответить, дополнительно рассмотрим рейтинг факторинговых компаний и приведем примеры их сайтов.

Дорогие читатели! Наши статьи рассказывают о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай носит уникальный характер.

Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему — обращайтесь в форму онлайн-консультанта справа или звоните по телефону +7 (499) 653-60-72 (добавочный 784) . Это быстро и бесплатно !

Факторинговая компания – это организация, которая приобретает денежные обязательства должника, а после самостоятельно занимается взиманием долгов в пользу кредитора за конкретное материальное вознаграждение.

Во всех факторинговых делах участвуют несколько сторон:

Сама факторинговая организация – она будет получать счета-фактуры у своих поставщиков или кредиторов.
Поставщик товара либо кредитор – кто предоставляет на продажу финансовые обязательства.
Заемщик (частное лицо или предприятие) – потребитель финансовых обязательств.

Факторинг – это финансовые услуги, предоставляемые клиенту в обмен на дебиторскую задолженность. С помощью факторинга можно отсрочить платежи, а поставщик сможет получить основную долю оплаты за свою услугу или товар сразу же после поставки.

Если объяснять по-простому, то факторинг представляет собой продажу денежных долгов. Кредитор продает факторинговой компании долги своих заемщиков, а она уже взимает с них долги за определенный процент.

К услугам факторинговых компаний прибегают только в крайних случаях, но многие предприятия закладывают их в свой годовой бюджет. Иногда лучше применить некоторые схемы факторинга, чем брать краткосрочные кредиты.

В нашей стране факторинг чаще всего используется при оформлении поставки услуг или товаров маленькими предприятиями в счет огромных корпораций. Происходит это потому, что малому бизнесу трудно получить краткосрочный кредит, и они прибегают к помощи факторинга в осуществлении своих финансовых сделок.

Работает факторинг следующим образом:

Фирма-поставщик передает фактринговой организации часть своих накладных на финансирование под скидку денежного обязательства. Другими словами, общаться с дебиторами будет факторинговая фирма.
Факторинговая организация после того как получит от поставщика накладные, начинает ждать оплаты от покупателя. Также она осуществляет контроль за дебиторской задолженностью. Вся эта работа должна быть выполнена за определенные сроки. Факторинговая фирма погашает до 90% суммы задолженности покупателя перед поставщиком.
Дебитор осуществляет переговоры с компанией, у которой находятся ее накладные, по поводу погашения своих долговых обязательств. На ее счета они и будут переводить оплату по своим накладным.
Организация-факторинг отдает поставщику оставшиеся проценты сделки за исключением цены обслуживания.

Существуют следующие виды факторинга:

Факторинг с финансированием – поставщик услуг предоставляет фактору-фирме права на взимание платежей от покупателя. Клиент чаще всего от таких операций получают до 80% стоимости отгружаемых товаров. Фактор-организация как бы предоставляет поставщику кредит в виде досрочной оплаты поставленной продукции. Оставшиеся 10 или 20% стоимости отгружаемой продукции поставщику не возвращаются, а оставляются на счетах для страховки от претензий в их адрес. За такую услугу факторинговая компания взимает процент – это может быть 0,75-3% стоимости операции.
Факторинг без финансирования – фактор-посредник инкассирует дебиторские счета поставщика. Он после отгрузки продукции предоставляет счета покупателю, но через посредника – факторинговую компанию. Она должна получить оплату за услуги или товары у покупателя в пользу клиента-поставщика в ограниченные сроки. Все эти нюансы согласовываются в соглашении между покупателем и поставщиком.
Открытый факторинг – покупатель оповещается об участии в операции и в расчетах фактора-предприятия. Оповещение происходит путем записывания на счете-фактуре о направлении платежей на адрес компании посредника.
Конфиденциальный или закрытый факторинг – покупателя не оповещают об участии в сделке компании-фактора. Он рассчитывается по счетам с поставщиком, а он перечисляет часть денег компании-фактору.
Факторинг без права регресса – фактор-фирма в случае неуплаты по счетам покупателем в течение ограниченного срока должен будет уплатить все издержки по взысканию долговой суммы поставщику. В таком случае клиент факторниговой организации не рискует ничем из-за проданной дебиторской задолженности.
Факторинг с правом регресса – компания-фактор может вернуть поставщику неоплаченные покупателем дебиторские счета и потребовать погасить долги.
Внутренний факторинг – сделки осуществляются в пределах одного государства.
Международный факторинг – компания-фактор и клиент могут находиться в разных странах.

Преимущества факторинга заключаются в следующем:

Список услуг факторинговых компаний:

Финансирование – факторинговая организация предоставляет своему клиенту финансовые средства сразу де после отгрузки товаров. Поставщик поставляет продукцию, деньги получает практически всю сумму незамедлительно, а у покупателя появляется отсрочка платежа. При этом поставщик не возвращает никакие деньги фактор-фирме, все расходы по обслуживанию сделки берет на себя покупатель. Если объем продаж будет увеличиваться, то будет расти и финансирование.
Контролирование дебиторской задолженности – при помощи факторинга можно избавиться от рутиной работы по отслеживанию долгов покупателя. Не надо будет постоянно звонить покупателям, и напоминать им об их долгах. Отчет о дебиторской задолженности можно получить в любой момент от факторинговой компании. Они предоставят полную информацию об отгрузке товаров и платежах покупателя по вашему первому требованию.
Оценивание платежеспособности клиентов поставщика – по просьбе своего клиента фактор-фирма может провести оценку платежеспособности будущего покупателя продукции. В нашей стране эту услугу предоставляют не все факторинговые организации.
Страхование рисков, которые связаны с поставкой продукции и отсрочками платежей. Также фактор-фирма может застраховать поставщика от риска неполучения денег по счетам от покупателя в определенный срок. Клиент фирмы-фактора тем самым решит свои проблемы с недостатком финансовых средств на осуществление следующей сделки.

В конце 2015 года было проведено исследование всех факторинговых компаний и составлен рейтинг самых успешных из них:

В интернете факторинговые компании можно найти по следующим ссылкам:

В процессе рассмотрения темы были даны ответы на все поставленные вопросы, были приведены примеры сайтов факторинговых компаний. На них можно зайти и узнать более подробно об услугах конкретной фирмы, осуществить заявку или созвониться, и договориться о встрече.

В конце хочется подвести несколько итогов:

Факторинг – это отличная перспектива краткосрочным займам.
С помощью факторинга предприниматели малого бизнеса могут в короткие сроки раскрутить свою компанию за счет быстрого товарооборота.
Благодаря факторингу можно будет забывать о такой проблеме, как – дебиторская задолженность. Не нужно будет осуществлять самостоятельный контроль за дебиторскими счетами и связываться с должниками с напоминаниями о долге.
Заключая договор с факторинговой компанией, поставщик продукции ничем не рискует, а, наоборот, даже получает страховку от неуплаты по счетам покупателями его товаров или услуг.
Факторинговая компания практически полностью обеспечивает финансами поставщика.
Все расходы за услуги факторинговой организации берет на себя покупатель, из его платежей фактор-фирма будет покрывать свои расходы.
Работать с факторинговыми компаниями можно как в России, так и за рубежом.
Факторинговые компании помогают развиваться не только крупным предприятиям, но и малому бизнесу.

Не нашли ответа на свой вопрос? Узнайте, как решить именно Вашу проблему — позвоните прямо сейчас:

+7 (499) 653-60-72 (доб. 784) (Москва)
+7 (812) 426-14-07 (доб. 943) (Санкт-Петербург)

+8 (800) 500-27-29 (доб. 391) (Вся Россия)