В наше время внимание привлекает проблема планирования использования кредитных ресурсов. Практика показывает, что банки не должны ослаблять внимание к процессу формирования своих кредитных портфелей, поскольку ссудные операции, наряду с приёмом денег вo вклады, являютcя для банка той группой операций, которые конституируют сущность банка. Рациональное использoвание кредитных ресурсов при планировании кредитного портфеля способствует дoстижению прибыльности и институциональному рaзвитию бaнка.
Метoдическая основа расчeта вeличины банковских ресурсов и их источников в предстоящем периоде представляет собой определенные методы планирования — конкретные спосoбы и приемы расчетoв показателей. В рамках планирования ресурсной базы банка можно выделить следующие основные методы определения величины банковских ресурсов (таблица 2.1)
Таблица 2.1. Основные методы определения величины банковских ресурсов
1. Простейший метод
предполагает, что объем собственных и привлеченных средств в планируемом периоде эквивалентен объему в большинстве текущих периодов.
2. Метод меняющегося среднего
Меняющееся среднее за определенное количество периодов находят простым суммированием объемов ресурсов за каждый период и делением полученной суммы на число периодов. Такой метод применяют, в основном при краткосрочном планировании показателей, используя данные за несколько месяцев.
3. Трендовое проектирование
Этот метод устанавливает линию тренда по серии точек прошлых данных, а затем проектирует линию в будущее для средне- и долгосрочных прогнозов. В данном случае могут быть использованы экспоненциальные, квадратные, линейные и другие уравнения-тренды.
4. Экспоненциальное сглаживание.
Плановая величина ресурсов определяется как сумма прогнозного значения прошлого периода и спроса отчетного периода, умноженного на вес или константу сглаживания, которая расположена между 0 и 1.
5. Нормативный метод
используется при планировании структуры банковских ресурсов, при этом во внимание принимаются обязательные нормативы, устанавливаемые ЦБ РФ, а также рекомендуемые соотношения различных источников собственных и привлеченных средств банка, отражающие оптимальную ресурсную базу.
данный метод используется на основе прошлых лет путем построения трендов.
7. Метод прироста клиентской базы
основан на планируемом объеме клиентской базы, данный метод обеспечивает гибкость планирования и возможность корректировки
Планирование использования кредитных ресурсов предполагает формирoвание вeличины крeдитного портфеля, котoрое oсуществляется в несколько этапов:
Первый этап — проводится исследование факторов внешней и внутренней среды, которые непосредственно влияют на величину кредитного портфеля, так как внешняя среда влияет на величину спроса на кредитные услуги, а внутренняя среда позволяет оценить возможности банка удовлетворить спрос на данный вид услуг (п. 2.1).
Второй этап — планируется объём кредитных вложений методом процентного прироста клиентской базы.
Третий этап — планируется структура кредитного портфеля банка на основе разработанных руководством лимитов банка.
Четвёртый этап — предполагает оценку сформированного кредитного портфеля с учётом наиболее приемлемой технологии кредитования, то есть рассчитываются процентные доходы и определяется доходность кредитного портфеля.
Для планирования величины кредитного портфеля используется мeтод прироста клиентской базы. План крeдитного портфеля сoставляется поквартально. Это oбеспечивает гибкoсть планирoвания и вoзможность его кoрректировки.
Для определения величины кредитного портфеля в первом квартале используют формулу 2.2
где КП1 — объем кредитных вложений в первом квартале, тыс. руб.
СЗ кг — величина ссудной задолженности на конец года, тыс. руб.
%пр пл — плановый процент прироста клиентской базы, %.
где СЗсз нг — остаток ссудной задолженности на начало года, тыс. руб.;
Квв — вновь выданные кредиты в отчётном периоде, тыс. руб.;
Кпг кг — погашено кредитов на конец отчётного периода, тыс. руб.
Для расчета планового процента прироста клиентской базы используют формулу 2.4
% пл = Vпл нг / СЗ кг * 100, (2.4)
где Vпл нг — плановый объем кредитных вложений на начало года, тыс. руб.
Предполагаемый объём кредитных вложений на начало года определяется по кредитным заявкам, которые банк планирует удовлетворить. Для этого используется методика определения класса кредитоспособности клиента.
Данная методики заключается в расчёте баллов кредитной заявки через анализ и количественную оценку показателей привлекательности кредитной заявки в следующей последовательности:
Собираются все показатели кредитной заявки на основе фактических данных баланса, отчёта и прибыли, кредитной заявки, информации об истории клиента и его менеджерах;
Разрабатывается методика их количественного измерения и определяется область допустимых значений. Количественное измерение показателей разрабатывается банком на основе опыта работы банковской системы в целом, а также на основе собственного опыта работы;
Методом экспертных оценок определяются рейтинги показателей;
Рассчитываются баллы кредитной заявки (Б) как сумма произведений класса кредитоспособности (Кл) на рейтинг каждого показателя (Р):
Для принятия решения об удовлетворении кредитной заявки устанавливается область значений суммы баллов, в пределах которой будут удовлетворяться кредитные заявки. Область значений устанавливается на основе ресурсных возможностей банка, а также уровня риска, который банк готов на себя принять.
Определение величины кредитных вложений в последующие периоды производится по формуле 2.6
где КПn — объем кредитных вложений в n-ом квартале, тыс. руб.
КП(n-1) — объем кредитных вложений в предыдущем квартале, тыс. руб.
Чтобы определить совокупную величину кредитного портфеля на плановый период, и тем самым определить величину кредитных вложений, которую необходимо обеспечить, то есть определить объем источников кредитования, используют формулу 2.7
где КП — совокупная величина кредитного портфеля на плановый год, тыс. руб.
Оценка сформированного кредитного портфеля производится на основе расчета процентных доходов и расходов. Для расчета процентных доходов используют формулу 2.8
где Дох% — процентный доход от размещения кредитных вложений, тыс. руб.;
КП — совокупная величина кредитного портфеля на плановый год, тыс. руб.;
%ставка пл — плановая процентная ставка;
ДБП — доходы будущих периодов, тыс. руб.
Величина плановой процентной ставки устанавливается экспертным путем. При установлении учитывается темп инфляции, изменение учетной ставки ЦБ РФ и процентный риск.
Для определения процентного расхода по привлечённым источникам кредитования необходимо рассчитать проценты, уплачиваемые банком за пользование средствами. Величина процентного расхода исчисляется по формуле 2.9
Рпр = Р*i*n / 100, (2.9)
где Рпр — процентный расход, тыс. руб.;
Р — величина привлечённых ресурсов, тыс. руб.;
i — процентная ставка по привлечённым ресурсам, %;
n — срок привлечения ресурсов, год.
Общий уровень рентабельности банка позволяет оценить общую прибыльность банка, а также прибыль, приходящуюся на 1 руб. дохода (формула 2.10)
где Робщ — общий уровень рентабельности банка, %;
П — прибыль, тыс. руб.;
Д — доходы банка, тыс. руб.
В процессе планирования банк должен определить количество кредитов каждого типа, а также какие кредиты банк будет предоставлять, каким заемщикам и на каких условиях.
Лимиты, ограничивающие объёмы кредитных операций с oдним или группой клиентoв, устанавливaются исходя из того урoвня потерь, которые банк согласен пoнести в связи с реализацией кредитных рисков. Крeдитный лимит равен отношению объёма допустимых потерь к вероятности потерь от кредитных операций. В соответствии с внутренней политикой банк на 2012 год устанавливает следующие лимиты: лимиты на объёмы кредитных операций, проводимых с использoванием различных тeхнологий кредитования; лимиты на объёмы крeдитных вложений в различные отрасли; лимиты кредитных операций, проводимых с различными группами контрагентов; лимиты на срок выдаваемых кредитов по секторам экономики; лимиты кредитования по срокам действия кредитов.
Добрый день может кто-то сталкивался и у него существует разработанная в Экселе модель планирования кредитного портфеля?
Смысл модели — имеется фактическая разбивка кредитного портфеля по валютам и процентная ставка по каждой валюте, хотелось бы получить на выходе модель позволяющую планировать в зависимости от суммы выдачи и ставки в разрезе валют процентный доход. т.е. вбивая суммы выдач, ставку и срок новых кредитов, а также погашение (согласно графикам погашения) уже выданных кредитов, на выходе иметь доход по каждой валюте и новую среднюю ставку кредитного портфеля (в разрезе валют, с учетом новой выдачи и погашения).
Спасибо за внимание!
вообщем весь вопрос как общитать доход и среднюю ставку.
— Какие параметры кредитного портфеля важно отслеживать финансовому директору?
— Финансовый директор является держателем кредитного портфеля, поэтому максимально заинтересован в его эффективном управлении. В первую очередь надо обратить внимание на размер кредитного портфеля, чтобы не допустить чрезмерную закредитованность бизнеса. Исходя из моей практики могу сказать, что наиболее приемлемым уровнем долговой нагрузки является показатель долг/годовая EBITDA на уровне не более 3-х. Показатели выше этого уровня несут определенные риски для бизнеса. Кроме того, банки при оценке потенциального и существующего заемщика оценивают данный показатель в качестве одного из основных. Кроме этого, важен показатель покрытия процентов операционным денежным потоком. Желательно, чтобы величина выплачиваемых процентов не составляла более 70% операционного денежного потока предприятия. С точки зрения сроков важно соблюдать баланс между краткосрочным и долгосрочным финансированием. Если компания осуществляет масштабные инвестиции, их нельзя финансировать короткими деньгами. Поэтому при принятии инвестиционного бюджета сумму долгосрочных кредитных линий нужно указывать в качестве основного источника финансирования. Краткосрочные кредитные линии должны иметь сроки погашения, приходящиеся на периоды основных поступлений в компании, при наличии сезонности бизнеса это особенно актуально.
Безусловно, стоимость кредитного портфеля имеет важное значение. Поэтому финансисты часто рассчитывают WACC* как показатель оптимального использования соотношения собственных и заемных средств. При этом, одним из показателей при расчете WACC выступает средняя расчетная ставка процентов по кредитному портфелю. Также надо оценивать состояние залоговой массы, особенно если речь идет о товарах в обороте. Это может быть критично в рознице, когда наблюдается сокращение товарного запаса в высокий сезон. Если не уделять внимание достаточности залоговой массы, можно нарваться на штрафные санкции со стороны банка.
— Как сбалансировать портфель кредитов?
— Как при определении оптимального размера кредитного портфеля учесть надежность и устойчивость банка-кредитора, наличие финансовых ковенант и других нефинансовых ограничений по действующим кредитным продуктам?
— С точки зрения заемщика устойчивость и надежность банка крайне важны. Хотя с первого взгляда кажется, что это не так. Особенно это проявилось в период предыдущего банковского кризиса 2008-2009 годов. Наша компания в тот момент активно развивалась и привлекла существенный объем кредитных ресурсов. Несмотря на то, что мы исправно обслуживали кредитный портфель, некоторые из наших кредиторов попытались досрочно изъять представленные ресурсы. Но мы смогли сохранить существующий кредитный портфель. А банк, проявивший наибольшую гибкость и надежность, остался нашим партнером по сегодняшний день. Конечно, надежность банков проявляется не только в кризисной ситуации. Для оценки устойчивости и надежности банка обязательно нужно проанализировать ресурсную базу банка, показатели достаточности капитала, их соответствие параметрам Базель 3.
При формировании кредитного портфеля важно создать пул кредиторов таким образом, чтобы он включал в себя 4-5 банков, различных по кредитной политике, стоимости привлекаемых ресурсов, гибкости в предоставлении банковских инструментов. Я бы при этом посоветовал иметь два очень крупных долгосрочных партнера (из ТОП-10 российских банков) и 2-3 региональных банка, готовых проявлять гибкость и предоставлять краткосрочное финансирование по мере необходимости. У крупных банков, как правило, очень жесткие ковенанты и сильные юридические службы, что делает практически невозможным внесение изменений в кредитную документацию. Но вместе с тем, это самые дешевые и длинные ресурсы на рынке. Поэтому такое финансирование следует привлекать на инвестиционные проекты или в качестве проектного финансирования. Региональные банки более клиентоориентированные, готовые структурировать сделки под каждого клиента и проявляющие необходимую гибкость. Такие банки можно выбирать для привлечения оборотных кредитов или бридж-кредитования при структурировании крупных сделок. Помимо банков, желательно иметь партнерские отношения с несколькими лизинговыми и факторинговыми компаниями для возможности диверсифицировать портфель под различные инструменты. Но я всегда советую проводить мониторинг банковских условий, особенно в текущей быстро меняющейся ситуации. Если у вас есть хорошая кредитная история и надежный обеспеченный кредитный портфель, наверняка найдутся банки, желающие перекредитовать ваш кредитный портфель.
— Как учесть сезонность в кредитовании?
— Несомненно, если ваш бизнес носит сезонный характер, вы и кредитный портфель должны строить исходя из данной сезонности. При этом пики погашения нужно планировать в тот момент, когда наблюдается наибольшее поступление выручки. Часто это сделать довольно сложно, поскольку вы привлекаете ресурсы в самый тяжелый момент, соответственно и отдавать должны вне сезона. Чтобы избежать такой ситуации, нужно привлекать не годовую, а полуторагодовую линию или линию, которая позволяет привлекать ресурсы по мере необходимости, а погашать в пики сезонных продаж. Однако, у банкиров также существует сезонность, особенно в конце года, когда они закрывают утвержденные лимиты на заемщиков и стараются увеличивать кредитование. Важно не поддаться соблазну привлечения быстрых денег, а продумать момент погашения и наложить его на собственную сезонность в бизнесе. При использовании факторинга стоит учитывать сдвиги в поступлении выручки, поэтому важно спланировать сдвиги сезонных поступлений.
— Во-первых, в компании должна вестись постоянная работа по информационному обслуживанию кредитного портфеля, включая подготовку отчетности и прочей информации для банков, а также постоянный мониторинг банковский условий. Во-вторых, нужно постоянно общаться с банкирами, по возможности присутствовать на банковских форумах и конференциях, чтобы отслеживать тенденции в банковской среде. На моей практике была такая ситуация, когда наши корпоративные банкиры вышли на меня с предложением повысить кредитный портфель на рубеже 2007-2008 годов. Несмотря на то, что в тот момент жесткой необходимости в привлечении не было, я учел их аргументы в части ухудшения ситуации на долговом и кредитном рынке в мире, и как следствие сжатие объемов кредитования в России. Благодаря советам банкиров мне удалось привлечь долгосрочные и дешевые деньги незадолго до кризиса 2008-2009 годов и обеспечить функционирование и развитие бизнеса в непростых условиях. В текущей ситуации я также советую проявлять максимальную открытость во взаимоотношениях с банками, своевременно предупреждать их о возможных проблемах в вашем бизнесе и совместно находить нужные решения. В этом случае и банкиры будут вести открытый диалог с вами и вовремя сообщат об изменении условий кредитования в стране и мире.
* Показатель средневзвешенной стоимости капитала (Weighted average cost of capital, WACC) используют при расчете экономической добавленной стоимости (EVA), чистого дисконтированного денежного потока, для оценки стоимости бизнеса, при составлении отчетности по МСФО и т.п. Формула средневзвешенной стоимости капитала выглядит так:
WACC = (СК × СКК + (1 – t) × ЗК × СЗК)/(СК + ЗК)
- где СК – собственный капитал компании, руб.;
- СКК – стоимость собственного капитала, % в год;
- ЗК – платный заемный капитал или процентные обязательства, руб.;
- СЗК – стоимость (ставка) заемного капитала, % в год;
- t – эффективная ставка налога на прибыль, % в год.
Читайте также:
Методические рекомендации по управлению финансами компании